Durch die Diversifizierung der Bestände über verschiedene Anlageklassen hinweg verringert der Anleger das Risiko des systemischen Risikos einer Anlageklasse. Wenn also ein Marktcrash dazu führt, dass alle Aktienkurse im Portfolio fallen, verlieren andere unkorrelierte Vermögenswerte möglicherweise nicht gleichzeitig an Wert, was für zusätzliche Stabilität sorgt. Die Investition in Dividendenaktien kann eine großartige Möglichkeit sein, Cashflow für Ihr Portfolio zu generieren, ohne Ihre Aktien verkaufen zu müssen. Sie können weiterhin von steigenden Aktienkursen profitieren und gleichzeitig diese Renditen durch wiederkehrende Einnahmen aufbessern.
Der Grund dafür liegt in der Tatsache, dass Anleger in großen Finanzmärkten (wie den USA) Schwierigkeiten haben, geeignete Aktien für das Portfolio auszuwählen. Wie erwartet fiel die Renditevolatilität zusammen mit der Aktienkursvolatilität in den Schwellenländern deutlich höher aus, was mit negativen Korrelationen zu den entwickelten Märkten einhergeht. Dies unterstreicht die Bedeutung der Schwellenländer als Risikodiversifizierer und Renditebooster im Rahmen einer optimalen Portfoliodiversifikation. Wenn wir die Finanzmärkte in den letzten Jahren beobachten, können wir sehen, dass sich viele Dinge verändert haben.
Denken Sie daran, dass Portfolios je nach Branche, Größe und Region des Unternehmens variieren müssen, um unternehmensspezifische Risiken zu reduzieren. Weitere Untersuchungen sind erforderlich, um die Auswirkungen der Covid-19-Krise sowie der expansiven Geldpolitik und der extrem niedrigen Zinssätze auf die Anzahl der Aktien in gut diversifizierten Portfolios zu untersuchen. Besonderes Augenmerk sollte auf die Untersuchung aufstrebender und unterentwickelter Kapitalmärkte im Zusammenhang mit Diversifizierungsvorteilen und -möglichkeiten gelegt werden.
Ein diversifiziertes Aktienportfolio enthält eine große Vielfalt an Aktien, konzentriert sich jedoch immer noch auf diese einzelne Anlageklasse. Der erste Schritt im Prozess der Portfoliodiversifizierung erfordert also, dass Anleger die richtige Mischung aus Aktien, Anleihen und Bargeld bestimmen, die sie besitzen sollten. Zusätzlich zum Besitz eines diversifizierten Aktienportfolios sollten Anleger auch erwägen, einige nicht korrelierte Anlagen zu halten (z. B. solche, deren Preise nicht mit den täglichen Schwankungen der Börsenindizes schwanken).
Immobilienfonds, einschließlich Real Estate Investment Trusts, können ebenfalls eine Rolle bei der Diversifizierung Ihres Portfolios und der Bereitstellung eines gewissen Schutzes vor Inflationsrisiken spielen. Es reduziert das Engagement eines Anlegers in einer einzelnen Aktie, Branche oder Anlageoption. Dies kann zwar möglicherweise das Renditepotenzial Broker verlgleich eines Anlegers schmälern, verringert aber auch die Volatilität und, was noch wichtiger ist, das Risiko eines schlechten Ergebnisses. Andernfalls gehen sie ein großes Risiko ein, dass eine übergroße Wette ihnen nicht die Hoffnung zunichte macht, ihren Notgroschen zu vergrößern, um sie in ihren goldenen Jahren zu unterstützen.
Anlageportfolios, die die höchsten Renditen für Anleger erzielen, sind in der Regel keine breit diversifizierten Portfolios, sondern solche mit Anlagen, die sich auf wenige Branchen, Marktsektoren oder Anlageklassen konzentrieren, die den Gesamtmarkt deutlich übertreffen. Ein konzentrierteres Portfolio ermöglicht es Anlegern zudem, sich auf eine überschaubare Anzahl hochwertiger Anlagen zu konzentrieren. Diversifikation reduziert die allgemeine Volatilität und das potenzielle Risiko eines Anlegers. In den meisten grundlegenden Artikeln zum Thema persönliche Finanzen wird die Investition in ein diversifiziertes Portfolio empfohlen.
Alexeev und Tapon gehen zusammen mit De Keyzer und De Schaepmeester davon aus, dass Einzelanleger für ein gut diversifiziertes Portfolio mit höherer Korrelation zum Markt eine geringere Anzahl von Aktien benötigen. Bei institutionellen Anlegern hingegen war die Anzahl der Aktien höher, die erforderlich waren, um den gleichen Grad an Diversifizierung zu erreichen. Dies könnte durch die Tatsache erklärt werden, dass institutionelle Anleger danach streben, sicherzustellen, dass ihre Portfolios unter unterschiedlichen Marktbedingungen gut diversifiziert sind.
Mit diesem einzigen Fonds besitzen Sie nahezu jedes börsennotierte Unternehmen mit Sitz außerhalb der USA. Er ist praktisch das Gegenstück zum Total US-Aktienfonds, allerdings sind die Kosten mit einer Kostenquote von 0,20 Prozent höher. Dies ist der erste und meines Wissens immer noch einzige Fonds, der Industrieländer, Kanada und Schwellenländer besitzt. Es besitzt große, mittlere und kleine Unternehmen sowie Wert-, Wachstums- und Kernunternehmen.
Man geht davon aus, dass Diversifizierung die risikobereinigten Renditen eines Portfolios erhöht. Das bedeutet, dass Anleger höhere Renditen erzielen, wenn man das von ihnen eingegangene Risiko berücksichtigt. Es ist wahrscheinlicher, dass Anleger durch risikoreichere Anlagen mehr Geld verdienen, aber eine risikobereinigte Rendite ist in der Regel ein Maß für die Effizienz, um zu sehen, wie gut das Kapital eines Anlegers eingesetzt wird.
Während ein diversifiziertes Portfolio Ihr Gesamtrisiko senken kann, verringert es auch Ihre potenziellen Kapitalgewinne. Je umfassender ein Anlageportfolio diversifiziert ist, desto wahrscheinlicher ist es, dass es die Entwicklung des Gesamtmarktes widerspiegelt. Bei der Betrachtung der Vorteile einer internationalen Diversifizierung müssen Anleger auch die Kosten internationaler Investitionen berücksichtigen. Einerseits bieten internationale Investitionen möglicherweise größere Chancen beim Aufbau eines Portfolios, es bleiben jedoch Probleme wie Diversifizierung, Wertpapieranalyse und Vermögensallokation bestehen.
Folglich ändern sich ihre Einstellungen, Vorlieben, Überzeugungen und Vorurteile ständig, ebenso wie die wirtschaftlichen Grundlagen. Darüber hinaus wird die optimale Vermögensallokation zusammen mit der Anlageperformance auch vom Standort eines Anlegers beeinflusst. Es zeigt sich, dass das Wohneigentum einen großen Anteil des Haushaltsportfolios ausmacht und dieser mit steigendem Einkommen moderat zunimmt (Lu et al. 2020). Es zeigt sich, dass das Portfolio eines einzelnen Anlegers aus Aktien besteht, deren Volatilitäten im Einklang mit seiner Risikoaversion stehen.
Die analysierte Forschung zeigt auch, dass die gleiche Empfehlung zur Portfoliogröße für viele Anleger nicht den gleichen Grad an Diversifikation bietet. Obwohl auf der Grundlage einer chronologischen Übersicht ein steigender Trend bei der Anzahl der erforderlichen Wertpapiere zur Maximierung der Reduzierung des unsystematischen Risikos erkennbar ist, hängen die erzielten Ergebnisse von einer Vielzahl unterschiedlicher Faktoren ab. Zu den Dingen, die Sie jedoch im Hinterkopf behalten sollten und die sich auf die Diversifizierung auswirken können, gehört die Tatsache, dass die Qualität der Aktien (einschließlich ihrer Sektoren, Größe und Stärke des Unternehmens usw.) einen Einfluss hat.